排除申购/赎回资金流动影响，真实反映你的选基和择时能力。与 MWR（金额加权）不同，TWR 不受大额进出的干扰，是评价投资能力的标准指标。

特定时间内从历史最高点回落至最低点的幅度。衡量你"扛得住多大的账面亏损"，是风控最重要的底线指标。

每承担一单位风险获得的超额回报。夏普 > 1 表示风险报酬合理，< 0 表示不如持有现金。

当各板块实际权重偏离目标权重时，减持超配、补仓低配，强制回归目标风险结构。本系统偏离 ≥5% 时自动提醒。

Alpha 是超越基准的超额收益，体现主动选基能力；Beta 是跟随市场波动的系统性收益。好的投资组合追求高 Alpha、可控 Beta。

三大宏观晴雨表：美债10年期利率（估值锚）、恐慌指数（市场情绪）、美元指数（新兴市场压力）。本系统用历史百分位归一化评分。

按固定周期买入固定金额，通过分散时间降低择时风险。本系统建议结合估值百分位动态调整定投金额。

在震荡区间内预设多个价格档位，低买高卖自动套利。适合波动率高、无明确趋势的板块。

左侧：趋势未反转前提前入场（抄底），追求最大利润但需承受浮亏；右侧：等确认反转后再入场，牺牲初段利润换更高确定性。